股票相关系数为1说明什么，财务管理中的贝尔塔系数怎么计算
来源：整理 编辑：双城财经 2024-11-09 19:10:03
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1，财务管理中的贝尔塔系数怎么计算
贝塔系数=股票收益率与市场组合平均收益率之间的协方差/市场组合标准差的平方=该股票与整个股票市场的相关系数*该股票的标准差/整个市场的标准差 β系数等于1 说明它的系统风险与整个市场的平均风险相同 β系数大于1（如为2） 说明它的系统风险是市场组合系统风险的2倍 β系数小于1（如为0.5） 说明它的系统风险只是市场组合系统风险的一半
2，市场组合的为1为什么
根据贝塔系数的定义公式：某资产的贝塔系数＝该资产与市场组合的相关系数×该资产的标准差/市场组合的标准差可知：市场组合的贝塔系数＝市场组合与市场组合的相关系数×市场组合的标准差/市场组合的标准差即：市场组合的贝塔系数＝市场组合与市场组合的相关系数由于“市场组合与市场组合”一定是完全正相关的，即市场组合与市场组合的相关系数＝1，所以，市场组合的贝塔系数＝1这个可以作为一个结论记住。
3，由于市场和自身的相关系数是1这是怎么看出来的
根据相关系数的含义分析出的。相关系数反映两资产收益率的变动关系，市场组合收益率与市场组合收益率是完全相等，同向等额变动，是完全正相关的，因此市场组合收益率与市场组合收益率的相关系数为1。其实任何资产与其自身的相关系数都是1，这个可以作为结论记住。比热容吗？水的比热容是所有物质里最高的，所以核反应冷却剂就是水，暖气里流的也是水。比热容具体意义就是“一千克物质升高或降低一摄氏度所吸收或放出的热量”，所以说加热水上升的温度要比加热金属温度上升的少得多。水的比热容是4.2*10^3/（kg*摄氏度）。我摄氏度符号不会打，不好意思。
4，如果股票的贝塔值大于1表达什么
同学你好，很高兴为您解答！ 贝塔值 比照同期的总体市场动态来度量某种特定股票的价格运动的指标。如果股票的贝塔值低于1，即认为该股票的风险低于总体市场风险。如果股票的贝塔值大于1，则认为该股票的风险高于市场风险。 马上就要2015年下半年cma资格考试了，在这里祝大家好好考试，每个人都超常发挥，取得好成绩！ 希望我的回答能帮助您解决问题，如您满意，请采纳为最佳答案哟。 再次感谢您的提问，更多财会问题欢迎提交给高顿企业知道。 高顿祝您生活愉快！如果股票的贝塔值大于1，则认为该股票的风险高于市场风险。贝塔值，是一个相关系数，是指个股对于大盘的敏感度，当贝塔值大于1时，说明个股对大盘比较敏感，其波动性要大于大盘；等于1，说明其波动与大盘同步；小于1则说明其波动性要小于大盘。
5，在计算出股票之间的相关性之后这样一个相关系数对于股民来讲有
简单通俗解释：每个股票组合投资都是风险敞口的，而如果你股票之间相关性较大，则等于把鸡蛋放在一个篮子里，那么一旦你投资相关性非常强的股票组合不是市场热点（甚至是市场重灾区，比如，现在日本福岛核爆炸，那么核电以及核电配套设备公司相关性强，但是目前在市场受到核电利空打击，你的组合反而面临较大风险）的话，难以达到市场收益甚至亏损。即便你找的都是贝塔系数较高的股票，但是由于自身相关，很可能是大盘强他们弱，仅仅由于其相关性强，而同时受到一个因素干扰。你好！股票之间的相关性一般有以下用处：首先，股市里边向来就有“做熟不做生”的理念，你对股票的了解程度可以提升你赚钱的概率其次，相关系数指标便于统计整体走势和对未来的整体判断再次，该系数的指导意义还在于能衡量企业、行业的竞争程度等以上观点仅供参考记着给我评价哟乐股网伴你成功打字不易，采纳哦！
6，财务管理证券估价问题
你好，首先计算利息的现值，以单利计算，期末可获得的利息总额为1000X10%X5=500；利息总额的现值等于500X(1/1.08的2次方)=428.6694；本金的现值等于1000X(1/1.08的2次方)=857.3388；故该债券的内在价值为428.6694+857.3388=1286.0082=1286.01综上，你算的应该没错，答案可能错了，ps答案也是人做出来的。。。祝你好运！答案算错了。内在价值=（1000+1000*0.1*5）/（1+0.08）/（1+0.08）=1286.01.当然是选b啦，当两种证券的相关系数是-1时，就可以判定为完全不相关证券，就像煤炭股跟钢铁股一样，煤炭价格上涨，钢铁的成本就增加，然后钢铁价格就会下降。同样的道理，相关系数 为1的，就好像期货中的大豆涨价，那么豆油跟豆粕也会跟着涨。系数为0时，就是中立的，所以系数 为-1时，就说明甲价格上涨时乙会下跌，或者 乙价格上涨时甲下跌，就好像期货中的套值保值一样，几乎没什么风险。。 谢谢采纳
7，如何理解市场组合的贝塔系数1
β= 1.0 表示为平均风险股票。如果 β 为 1 ，则市场上涨 10 %，股票上涨 10 %；市场下滑 10 %，股票相应下滑 10 %。如果 β 为 1.1, 市场上涨 10 %时，股票上涨 11%, ；市场下滑 10 %时，股票下滑 11% 。如果 β 为 0.9, 市场上涨 10 %时，股票上涨 9% ；市场下滑 10 %时，股票下滑 9% 。贝塔系数衡量股票收益相对于业绩评价基准收益的总体波动性，是一个相对指标。 β 越高，意味着股票相对于业绩评价基准的波动性越大。 β 大于 1 ，则股票的波动性大于业绩评价基准的波动性。反之亦然。扩展资料Beta的用途：计算资本成本，做出投资决策（只有回报率高于资本成本的项目才应投资）；计算资本成本，制定业绩考核及激励标准；计算资本成本，进行资产估值（Beta是现金流贴现模型的基础）；确定单个资产或组合的系统风险，用于资产组合的投资管理，特别是股指期货或其他金融衍生品的避险（或投机）。Beta系数有一个非常好的线性性质，即，资产组合的Beta就等于单个资产的Beta系数按其在组合中的权重进行加权求和的结果。参考资料来源：百度百科——β系数贝塔系数=协方差/方差贝塔系数的一个最重要的特征是：当以各种股票的市场价值占市场组合总的市场价值的比重为权数时，所有证券的贝塔系数的平均值等于1。根据贝塔系数的定义公式：某资产的贝塔系数＝该资产与市场组合的相关系数×该资产的标准差/市场组合的标准差可知：市场组合的贝塔系数＝市场组合与市场组合的相关系数×市场组合的标准差/市场组合的标准差即：市场组合的贝塔系数＝市场组合与市场组合的相关系数由于“市场组合与市场组合”一定是完全正相关的，即市场组合与市场组合的相关系数＝1，所以，市场组合的贝塔系数＝1我是这么理解的因为是市场组合，所以有2个结论：第一：组合内相关系数ρ都是等于1；第二：组合内的单项资产收益率与市场平均收益率之间的比较也都等于1；所以组合的单项资产的贝塔系数=1最后就可以推出市场组合的贝塔系数也等于1根据贝塔系数的定义公式：某资产的贝塔系数＝该资产与市场组合的相关系数×该资产的标准差/市场组合的标准差可知：市场组合的贝塔系数＝市场组合与市场组合的相关系数×市场组合的标准差/市场组合的标准差即：市场组合的贝塔系数＝市场组合与市场组合的相关系数由于“市场组合与市场组合”一定是完全正相关的，即市场组合与市场组合的相关系数＝1，所以，市场组合的贝塔系数＝1
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